Giải thích cách tính VWAP
VWAP hay mức giá trung bình có trọng số là giá trung bình mà lệnh của bạn được thực hiện, trong đó mỗi giá giao dịch được tính bằng phần khối lượng liên quan đến giao dịch.
Ví dụ: khi một nhà giao dịch đặt một lệnh lớn, nó có thể được lấp đầy ở các mức giá khác nhau theo tính thanh khoản của thị trường hiện tại. VWAP tóm tắt tất cả các giao dịch đã xảy ra từ khi bắt đầu đặt lệnh cho đến khi hoàn thành lệnh.
Nếu bạn quyết định buy 6 Triệu EURUSD tại thị trường, lệnh sẽ được thực hiện thông qua 3 mức giá hàng đầu của sổ giao dịch:
BID Volume |
BID Quotes |
Spread |
ASK Quotes |
ASK Volume |
1,000,000 |
1.20204 |
0.1 pip |
1.20205 |
1,500,000 |
5,000,000 |
1.20203 |
0.3 pip |
1.20206 |
2,000,000 |
600,000 |
1.20202 |
0.5 pip |
1.20207 |
3,200,000 |
2,200,000 |
1.20202 |
0.6 pip |
1.20208 |
3,500,000 |
Lưu ý: báo giá và khối lượng trong bảng này chỉ mang tính chất minh họa và chúng sẽ phụ thuộc vào tính thanh khoản của thị trường hiện tại
Chi tiết,
- Mua 1,5 triệu với giá 1,20205 (khối lượng tích lũy = 1,5 triệu; còn lại để lấp đầy = 4,5 triệu)
- Mua 2 triệu với giá 1.20206 (khối lượng tích lũy = 3,5 triệu; còn lại để lấp đầy = 2,5 triệu)
- Mua 2,5 triệu với giá 1,20207 (khối lượng tích lũy = 6 triệu; còn lại để lấp đầy = 0)
Tổng lại, VWAP hoặc mức giá trung bình có trọng số của bạn, sẽ được tính theo công thức sau:
VWAP = (1,500,000/6,000,000) x 1.20205 + (2,000,000/6,000,000) x 1.20206 + (2,500,000/6,000,000) x 1.20207
VWAP = 1.202062